一、宏观动态

1、商务部：美拒绝承认中国市场经济地位罔顾世贸规则

12月2日，针对美政府日前拒绝承认中国“市场经济地位”一事，商务部有关负责人回应指出，美政府做法为罔顾世贸规则，将“替代国”和“市场经济地位”搅在一起是混淆视听，中方表示强烈不满和坚决反对。中国已另案将美国类似做法诉诸世贸组织。该负责人表示，《中国加入议定书》第15条关于反倾销“替代国”的规定已于2016年12月11日失效，所有世贸成员均应在该日期之后，在对华反倾销调查和裁决中弃用“替代国”做法，美方理应遵守国际义务。中方敦促美欧等世贸成员信守国际承诺，切实履行世贸义务，终止在反倾销调查中对中国歧视性使用“替代国”的做法。

2、邱晓华：预计2018年中国经济增速为6.6%左右

12月3日，在由《银行家》杂志社主办、新湖财富投资管理有限公司承办的“中国特色财富管理发展之路高峰论坛”上，民生证券首席经济学家、国家统计局原局长邱晓华做了以下表述。“在我看来，2010年以来，由于传统产业的增长乏力、对外环境的复杂多变带来的中国出口的波动所引致的中国经济下行的周期，正在接近尾声。一个更加平稳、更有质量、更有效益、更可持续发展的新周期、新阶段，正在走来。”在他看来，这一判断基于七个因素：市场景气度在恢复和提升、中国经济运行轨迹趋于平稳、政策信号出现了适度微调、新经济能量在逐步放大、世界经济开始温和复苏、新的政治周期已经开启。

二、上市借壳

今日暂无上市借壳讯息。

三、并购事件

1、南华生物(000504.SZ)拟5130万元收购远泰生物54%股权

12月3日,南华生物晚间发布公告，公司拟以5130万元现金收购“湖南远泰生物技术有限公司” 54%股权，成为其控股股东。分析人士称，此举标志着此前曾在“保壳”大战中几度沉浮的南华生物已摆脱掉过去的历史包袱，正向着拥有多项专利的高科技生物制药公司蜕变。目前国际上开展细胞治疗有两大方向：一个是干细胞领域，另一个是免疫细胞领域。南华生物已经在干细胞领域开展业务、发展势头良好，而本次收购的远泰生物则是免疫细胞治疗领域的领军企业。如此一来，南华生物已经成为国内少有的布局细胞治疗全产业链的上市公司。这一收购同时也显示南华生物自2015年以来的基本布局并未发生改变。

2、银之杰(300085.SZ)拟8.4亿元收购慧博科技

12月1日晚，银之杰公告称，公司拟作价8.4亿元发行股份及支付现金购买慧博科技100%股权，其中拟以14.83元/股发行2966.96万股支付4.4亿元，以现金方式支付4亿元。同时，拟非公开发行股票募集配套资金总额不超过4.4亿元，全部用于支付本次交易的现金对价、中介费用及相关税费。据了解，慧博科技是一家业界领先的B2C零售商家客户关系管理和营销服务提供商。交易对方承诺慧博科技2017年度-2020年度实现净利润分别不低于6,000万元、7,800万元、9,360万元和11,232万元。公司将通过收购慧博科技进一步深入电商服务领域，打造新的业绩增长点，拓展在大数据分析应用领域的布局。

4、道明光学(002632.SZ)拟162.5万元取得奥浦迪克光电5%股权

12月1日，道明光学发布公告表示，公司拟通过两次增资形式合计出资162.5万元取得奥浦迪克光电5%股权。公告显示，奥浦迪克光电成立于2009年12月，是一家提供LED光学部品及光学问题解决方案的高科技企业，拥有较强的光学设计和研发团队，在照明、平板显示、交通信号、车载以及医疗等领域，行业经验丰富、创新能力强。公告表示，道明光学通过对奥浦迪克光电的战略投资，强化在高性能精密光学元器件及相关产品领域的布局。通过本次投资，道明光学将充分利用奥浦迪克光电在高性能精密光学元器件所拥有的核心技术、客户资源以及高效的研发团队，结合公司多年累积的光学技术研发、规模化生产和销售的管理经验，加速奥浦迪克光电经营规模的扩大，提高市场份额。

5、天坛生物(600161.SH)拟6.23亿元收购成都蓉生10%股权

12月2日，停牌多日的天坛生物发布《重大资产购买暨关联交易报告书（草案）》，公司拟以6.228亿元的交易价格向控股股东中国生物现金收购成都蓉生10%的股权；天坛生物的控股子公司成都蓉生分别以 10.1亿元、11.33亿元和 5.9亿元的交易价格向上海所、武汉所及兰州所收购上海血制、武汉血制及兰州血制100%的股权；成都蓉生以其自身股权作为对价支付方式，交易完成后，天坛生物、上海所、武汉所及兰州所分别持有成都蓉生69.470%、11.266%、12.638%及6.626%的股权。天坛生物表示，本次交易完成后，公司的主营业务将进一步加强。上海血制，武汉血制及兰州血制的注入将大幅提高上市公司血液制品业务的整体实力，上市公司单采血浆站数以及采浆量将位居全国首位，成为国内规模最大的血液制品公司，在血液制品行业拥有独特优势。本次交易不构成借壳上市。

6、隆平高科(000998.SZ)拟11亿美元收购陶氏益农巴西特定玉米种子业务

巴西时间12月1日，隆平高科和中信农业产业基金管理有限公司（下称中信农业基金）正式宣布完成对陶氏益农巴西特定玉米种子业务的收购，并于巴西时间11月30日举行交割签约仪式。本次交易合计11亿美元（不含交易费用），交易标的包括：经资产剥离调整后的Dow AgroSciences Sementes & Biotecnologia Brasil Ltda.（下称标的公司），以及巴西玉米种质资源库的使用权、Morgan种子品牌，以及Dow Sementes品牌在特定时间内的使用权。交易完成后，标的公司正式更名为LP Sementes。隆平高科和中信农业基金表示，LP Sementes的业务将在中信及隆平高科的整体战略规划下得到推进。

7、中科创达(300496.SZ)全资子公司拟3100万欧元收购图像视觉公司

12月4日，中科创达公告，全资附属子公司AchieveSky Europe SARL与Texas Instruments Incorporated等“卖方”签署《股份购买协议》，买方拟在交割日以现金方式支付初始交易对价3100万欧元收购卖方持有的MM Solutions AD(简称“标的公司”)100%股权。据披露，标的公司成立于2002年7月12日，是一家行业领先的移动和工业图形图像技术企业，致力于为高端图形影像产品提供一站式解决方案。标的公司目前业务方向主要集中在消费电子和工业电子方面，涉及手机、物联网和汽车的嵌入式图像和计算机视觉领域。中科创达表示，通过本次收购，可以获取标的公司在图像影像领域的雄厚技术积累和研发实力，以及标的公司优质的客户资源，提升公司在全球嵌入式视觉及人工智能领域的市场竞争地位。

8、大众磋商收购俄罗斯汽车制造商GAZ的股份

12月4日，据路透报道，知情人士称，德国大众汽车正在磋商收购俄罗斯轻型商用车制造商GAZ (GAZA.MM)股份的事宜。GAZ是基元集团(Basic Element)旗下公司。基元集团持有俄罗斯商人Oleg Deripaska的资产，并与大众有合作关系。其中一位人士称，目前还不清楚大众洽谈收购多少股份以及潜在交易的金额，相关方亦未就规模作出决定。GAZ和基元集团未予置评。一位发言人称，大众不对市场揣测置评。“是有磋商，他们正在努力达成协议，Deripaska长期以来一直在寻找合作伙伴，而大众没有俄罗斯的合作伙伴，”一位汽车行业消息人士称。尽管乌克兰的政治局势紧张，且俄罗斯被控干涉他国选举，但如果这项股权交易得到推进，则表明主要西方企业正加速在俄罗斯的投资。

9、迪士尼重新洽购21世纪福斯部分资产

12月4日，据华尔街日报报道，知情人士透露，华特迪士尼公司(Walt Disney Co., DIS)已重新洽购媒体巨头21世纪福斯公司(21st Century Fox Inc., FOX)的部分资产，而且康卡斯特(Comcast Co., CMCSA)也仍然有意收购这些资产；目前交易谈判已经加快。双方洽购的资产主要是二十世纪福斯影片公司(Twentieth Century Fox)电影和电视工作室、21世纪福斯所持英国卫星电视服务提供商Sky PLC 39%的股份和印度Star TV等国际资产，以及部分美国有线电视网络。上述知情人士称，福斯新闻(Fox News)、21世纪福斯广播网络及体育广播网FS1预计不会在任何交易中出售。这些知情人士称，持有21世纪福斯39%投票权的鲁珀特．默多克(Rupert Murdoch)及其家族预计将在年底前就是否进行交易作出决定。

四、并购基金

1、莱美药业(300006.SZ)拟投资设立产业并购基金 总规模不超过10亿元

11月30日，莱美药业晚间公告称，为推进公司战略发展，促使公司产业经营和资本运行良性互补，进一步提升整体竞争实力，公司拟与工银瑞信投资管理有限公司、常州青枫投资建设有限公司、常州鼎配创业投资有限公司共同投资设立常州莱美青枫医药产业投资中心（有限合伙）。根据公告，上述合伙企业为有限合伙制，由莱美药业、工银瑞投、常州青枫作为有限合伙人，常州鼎配作为普通合伙人发起设立，总规模不超过10亿元，公司拟以自有资金认缴出资额2.49亿元。莱美药业表示，本次参与投资设立产业并购基金，有利于进一步拓宽公司投资平台，对公司持续经营能力将产生积极影响。通过利用投资机构的专业优势和风险控制能力，向具有良好成长性和发展前景的项目进行投资，既有助于公司的产业发展，也有望实现较高的资本增值收益，从而增强公司的盈利能力。

五、行业动态

1、【金融】京东金融携手银联共推风险信息共享

11月30日,由中国银联主办、京东金融承办的“2017年互联网金融支付安全联盟大会”在京举行。会上，中国银联与京东金融就风险信息共享达成合作共识。据了解，此次银联与京东金融联合开展风险信息共享，将在严格遵守相关法律、合规要求的前提下，依托分布式区块链技术，从技术上构筑更加全面、完善、安全的信息共享机制，并对参与机构设定准入规则，共享成员查询次数都记录在区块链账本中，保证信息的不可篡改和可追溯性，从而更加有效地防范数据泄露、维护公民信息安全。

2、【互联网】马化腾：未来互联网企业将给各行各业赋能

12月3日，第四届世界互联网大会开幕，在全体大会上，腾讯公司控股董事会主席兼首席执行官马化腾发表了演讲，称未来互联网企业将给各行各业赋能，解决全部痛点。马化腾是第四次参加世界互联网大会，谈及感受是，他表示“每年都会看到很多变化。细小的变化会让人感受到数字技术带来的实惠，展厅也够具有科技感。”马化腾称，过去一年，数字经济是创新最快的经济活动，全球互联网公司都站在了风口上，获得了告诉发展。全球市值最大的公司里，7家科技公司里包括5家互联网公司。他认为，新年代里，新产品的迭代速度以天为单位，大公司也是如此。过去中国企业扮演新技术跟随者，今天要成为新技术的驱动者。

3、【传媒娱乐】腾讯音乐拟与流媒体巨头Spotify交换股份 最高10%

12月1日，知情人士称，腾讯控股公司旗下腾讯音乐娱乐集团与瑞典流媒体音乐巨头Spotify正在磋商至多交换10%股份的事宜，这两家公司预计将在明年启动首次公开招股(IPO)。知情人士称，这笔交易将能够让两项服务在未来联手与主要唱片公司展开授权谈判，并有望从彼此的上市交易中获取利润丰厚的回报。腾讯音乐和Spotify的估值预计均达到数十亿美元。由于Spotify的估值高于腾讯音乐，腾讯控股公司将向Spotify支付现金弥补差价，以便双方能够持有相同的对方股份。Spotify开始在去年的上市前融资中向潜在中国投资者示好，但是未能吸引太大兴趣，因为Spotify没有进入中国市场的计划。

4、【医疗健康】西门子旗下医疗部门将上市 为德国20年来最大IPO

12月1日，欧洲最大的工业集团西门子（Siemens）计划在法兰克福上市其价值400亿欧元的医疗解决方案部门，这将是德国20多年来最大规模的首次公开发行（IPO）。这家总部位于慕尼黑的集团选择了法兰克福（而不是在纽约）为旗下影像及诊断部门Healthineers的上市地点。此次上市很可能于2018年上半年进行，西门子监管委员会在法兰克福上市的决定对德意志交易所（Deutsche Börse）来说是一次重大胜利，该交易所在大型上市交易的争夺战中常常无法与纽约、伦敦和香港争锋。作为此次IPO的一部分，西门子预计将出售最多25%的少数股权。根据Dealogic的数据，这将令此次IPO成为德国自1996年德国电信（Deutsche Telekom） 130亿美元的IPO之后最大的上市交易。

5、【智能制造】李彦宏:互联网人口红利已消失 未来动力是人工智能

12月3日举行的第四届世界互联网大会上，百度公司董事长兼CEO李彦宏发表演讲。李彦宏表示，他依然坚持去年在世界互联网大会上提到的观点——“无线（移动）互联网已经结束了”。从数据来看，今天中国互联网网民增速只有6%左右。过去四年，中国互联网网民的增速已经慢于中国GDP的成长速度。这意味着互联网的人口红利没有了。网民红利虽然没有了，但人工智能变为了成长的新动力。李彦宏指出，未来中国数字经济发展的主要推动力是人工智能，人工智能会以非常快的速度向前发展。他认为，人工智能今天还处在一个发展非常早期的阶段，非常像十几年前的中国互联网的成长。

6、【电子信息】工信部再发7张CDN牌照9张云服务牌照

12月4日上午，工信部公布最新一批获得CDN牌照的企业名单，此次有7家企业上榜，分别是：华为软件技术有限公司、中国移动通信集团公司、北京京东叁佰陆拾度电子商务有限公司、北京速腾达通信技术有限公司、北京视界云天科技有限公司、青岛网信信息科技有限公司、广东网堤信息安全技术有限公司。至此，获得CDN牌照的企业共有51家。另外，有9家企业获得互联网资源协作服务的经营许可（云服务牌照），截至目前，获得云服务牌照的企业达44家。截至年底还有不到一月的时间，而此次公布的名单多为业内重磅企业，中国移动、华为、京东云上榜CDN牌照企业名单将为CDN行业增加新的活力，自此将开启新的局面。

7、【环保节能】三个“旧”项目发布引误读 新能源汽车生产资质审批并未重启

近日，有消息称，国家发改委已于10月24日重启了纯电动乘用车生产资质审核，但据发改委内部获悉，该消息并不属实。“关于审批了新的资质的消息，是错误信息”，该权威人士称，“这三个项目是在暂停前受理的，不是新受理的，且一直未办理”。因此，不能理解为对资质审批的暂停已经结束了。自2016年3月启动新能源汽车生产资质审批以来，截至今年5月，发改委已经发放了15张新能源汽车生产许可证，在新建合资公司江淮大众获得第15张新能源生产资质后，新能源生产牌照的发放进入暂停状态。虽然有多家企业在5月前已递交申请，但在过去半年内，发改委并未再发放任何一张新能源汽车生产牌照。对于发改委对资质审批“踩刹车”的决定，业界共识是，发改委此举旨在促进新能源汽车行业更理性和有序的发展。

六、政府监管

1、现金贷整顿办法出台 暂停新设网络小贷公司

12月1日，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室和P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室就规范整顿“现金贷”业务有关事宜下发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》。通知明确，小额贷款公司监管部门暂停新批设网络（互联网）小额贷款公司；暂停新增批小额贷款公司跨省（区、市）开展小额贷款业务。已经批准筹建的，暂停批准开业。小额贷款公司的批设部门应符合国务院有关文件规定。对于不符合相关规定的已批设机构，要重新核查业务资质。通知强调，严格规范网络小额贷款业务管理。暂停发放无特定场景依托、无指定用途的网络小额贷款，逐步压缩存量业务，限期完成整改。